Finansieringsupplägget inleds med en riktad nyemission av B-aktier som initialt tillför bolaget cirka 233 miljoner kronor före transaktionskostnader. Teckningskursen har fastställts till 13,54 kronor per aktie, vilket motsvarar stängningskursen den 20 mars 2026.
Ett bärande inslag i kapitalanskaffningen är den strategiska breddningen av ägarbasen. Genom emissionen välkomnar Diamyd Medical flera tunga amerikanska sektorspecialister, däribland Perceptive Advisors, RA Capital Management, Vestal Point Capital och Vivo Capital. Detta är ett tydligt kvitto på det internationella intresset för bolagets antigenbaserade precisionsmedicin och stärker positionen i USA ytterligare.
– Att attrahera denna typ av amerikanska specialistinvesterare i det här läget är ett tydligt styrketecken för vår strategi och vårt program. De bidrar inte bara med kapital utan också med relevant erfarenhet och ett värdefullt perspektiv inför vår fortsatta resa mot den amerikanska marknaden. Sammantaget står vi nu finansiellt väl rustade för att ta nästa steg i utvecklingen av retogatein och vår precisionsmedicinplattform, säger Ulf Hannelius, vd för Diamyd Medical.
Teckningsoptioner knutna till kliniska resultat
Utöver den initiala aktieemissionen emitteras vederlagsfria teckningsoptioner i två trancher, varav den andra förutsätter ett formellt godkännande vid en extra bolagsstämma den 8 april 2026. Varje option ger rätt att teckna en ny B-aktie för 20 kronor. Om samtliga optioner utnyttjas tillförs bolaget ytterligare cirka 933 miljoner kronor.
Strukturen för teckningsoptionerna är intimt förknippad med bolagets kliniska tidslinje. Inlösenperioden sträcker sig fram till 30 dagar efter det att interimsresultat från fas III-studien har offentliggjorts.
En avgörande klinisk milstolpe
Samtidigt som det finansiella fundamentet stärks, meddelar bolaget att fas III-studien DIAGNODE-3 nu är fullrekryterad. Studien utvärderar precisionsmedicinen retogatein (rhGAD65) hos individer med typ 1-diabetes i stadium 3, och har randomiserat totalt 321 patienter vid 57 kliniska prövningscentra i både Europa och USA.
Fokus riktas nu mot den stundande interimsanalysen. Efter ett inplanerat möte med den oberoende expertgruppen Data Safety Monitoring Board (DSMB) förväntas resultaten offentliggöras på fredag, den 27 mars.
Likviden från den första aktieemissionen säkerställer slutförandet av DIAGNODE-3. Ett framtida utnyttjande av teckningsoptionerna är tänkt att finansiera förkommersiella aktiviteter, livscykelhantering och fortsatt utveckling av bolagets underliggande plattform. Enligt styrelsen valdes det riktade förfarandet för att snabbt, kostnadseffektivt och med minimerad marknadsrisk säkra finansieringen, samtidigt som man drar strategisk nytta av de nya institutionella investerarnas amerikanska marknadsexpertis.
Innehållet i BioStocks nyheter och analyser är oberoende men BioStocks verksamhet är i viss mån finansierad av bolag i branschen. Detta inlägg avser ett bolag som BioStock erhållit finansiering från.
